【全球央行的高盛魅影】

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“高盛系”再次创造“奇迹”。 英国中央银行行长的位置将于年7月1日迎来318年历史上第一位外籍长马克·卡尼。 他现在的身份是加拿大中央银行行长，另一个身份是高盛前理事长。

卡尼“高盛系”的背景在想象空之间满足了这次人事变动。 特别是欧洲的一点顶级舞步被“高盛系”把持的情况。 现在的欧洲中央银行行长马里奥·德拉吉也同样是高盛出身。 卡尼和德拉吉的经验表明，高盛已经不仅向美国政界经济高官“影子内阁”，还向世界经济体系出口高级管理者。

次贷危机和欧洲债务危机爆发以来，以高盛为首的华尔街金融资本被指责为危机的“祸根”，同时支持了灾害升级，令人担心的是“高盛系”现在在处理危机的过程中发挥着重要的作用。 但是，引起金融危机的金融资本权力多么成为处理危机的主导力量，欧洲经济和政治权力的分界线越来越模糊，政治决定者和银行家的观点和目标越来越接近，更令人担忧。

《高盛不断制造风险，通过风险转嫁获得巨额对冲》，这本书的作者，中央财经大学投资系副教授李国平对时代周报记者说了一句话。 关于高盛为什么在中国取得这么大的成功，李国平认为原因是高盛对中国政府和媒体进行了非常成功的宣传活动。 其中，高盛提出的“金砖四国”和“北京共识”两个相似的理论发挥了极其重要的作用。

高盛渗透欧洲政权是高盛与美国政界紧密联系的延长，自20世纪60年代肯尼迪总统执政以来，“华府-华尔街复合体”一词悄然兴起。 华尔街和华盛顿之间的人事交流“旋转门”越来越大，运营得很顺利。

如果到2001年为止，高盛和政界的顶级运动大多仅限于美国，那么在接下来的10年里高盛的触角也扩展到了希腊、意大利、英国、澳大利亚等国家，这些国家的金融“影子内阁”

另一方面，高盛研究专家、《高盛阴谋》的作者李德林说，“高盛已经不是以前流传下来的意义上的国际投行”，他对时代周报记者说，高盛更准确地说“国家”

卡尼的“高盛系”基因

出身“高盛系”的马克·卡尼将担任英国中央银行行长，李德林说并不意外。

他告诉时代周报记者“熟人社会”工作得很好，“美国人学习能力很强，很快就掌握了中国熟人社会的各种运营手段”。 华尔街的金融机构有很多裙带关系，保尔森如果当初不动员国会救助aig (美国国际集团)，aig最大债权人高盛自己也很危险。 “现在他们把这个把戏采用到了欧洲金融市场。 ”。

卡尼是世界上最优秀的中央银行行长之一，尽管很多人不熟悉这个名字。 毕业于哈佛大学的马克·卡尼从1998年开始进入高盛，在10多年的职业生涯中，担任纽约、多伦多、东京的高盛执行董事、投行运营负责人等要职。 2003年，卡尼离开高盛进入加拿大中央银行。 现在卡尼还是二十国集团金融稳定委员会主席。

在世界金融业，卡尼的声誉很有名。 2008年金融危机爆发后，卡尼领导的加拿大中央银行在减少该国经济危机冲击方面发挥了重要作用。 加拿大的危机应对是吉森( g7 )中最好的，是g7的经济指标和就业市场首次恢复到危机前水平的国家，危机期间加拿大没有银行倒闭过。

卡尼的“外国人”身份也引起了很多争论。 伦敦卡斯商学院的乔治·昆斯塔教授说:“英国把最重要的官职交给外国人，不仅仅是因为拥有顶级的履历和完美的声誉。 更重要的是，这与北岩银行倒闭后英国银领域不愉快的过去完全没有关系”。

卡尼出色的货币政策管理能力是英国中央银行看到他的重要理由之一。 因此，也获得了“走曲线前面的人”的美称。 雷曼危机爆发前的2008年9月，卡尼嗅到了世界经济大幅衰退的风险，所以同年3月将隔夜利率果断削减到50个基点。 相比之下，欧洲中央银行在7月份进行了增资，之后的货币政策变得非常被动。

对此，李德林有不同的看法。 高盛用杠杆花费了100多亿美元，呼吁国会拯救aig，他说:“高盛不帮助雷曼，拯救aig纯粹是出于自己的利益。” “如果aig倒闭，高盛会很麻烦，但是如果要救雷曼，就不需要那么多钱。”

但是卡尼的“高盛系”基因也给了他超灵敏的触觉。 2009年，卡尼决定采用以前传来的货币政策“有条件承诺”来对抗金融危机。 具体的方法是在维持基准利率的情况下口头承诺将来宽松的货币政策。 例如，在当年4月份的政策声明中，加拿大中央银行表示隔夜贷款利率在年2季度之前为实现一定的通货膨胀目标是一定的。 利用口头约定这一创新工具，被包括联邦储备系统在内的中央银行模仿。

这项措施明显有效，根据公开数据，2009年1季度至4季度，加拿大gdp同比增长率从-8.7%恢复到4.6%。 现在加拿大中央银行的夜间贷款利率为1%，自去年9月以来一直没有变化。

尽管如此，ft副主编、首席经济评论家马丁·沃尔夫指出卡尼需要面对三个不容忽视的课题。 首先，中央银行决定对经济和政府财政有很大影响，没有纯粹的技术处理方法，中央银行更政治化。 其次，英中央银行自身的改革和变化需要负责金融政策的制定和银行系统的监督，这需要对中央银行内部政策的统一认识。 再次，现在英国的经济环境很差，尽管中央银行继续实行宽松的货币政策，但经济停滞了，政府财政政策备受争议。

加拿大基金管理公司md physician services的威廉·霍顿首席投资负责人认为，卡尼今后将调整货币政策，不会陷入强硬或温和的教条主义。 如何平衡矛盾，需要聪明的手段和智慧。 这显然是摆在卡尼面前的现实挑战。

渗透到各国的金融体系

除了马克·卡尼，“高盛系”势力早就渗透到各国的金融体系中，在许多国家最好的舞台上闪烁着迷人的影子。

从罗斯福时代开始，美国政府高官开始成为高盛的“特产”。 高盛集团前会长悉尼·温伯格曾为罗斯福和杜鲁门两任总统担任高级经济政策顾问。 里根总统以来，历代美国政府都有高盛前员工的身影。 像保尔森一样，他在布什总统任期内成为美国第74任财政部长，在成为财长之前在高盛工作了32年，担任高盛集团董事长兼首席执行官7年。 他上任的第二年，发生了美国次贷危机。

马里奥·德拉吉在成为欧洲中央银行行长之前担任意大利中央银行行长，2002年加入高盛之前是意大利政府高官，在高盛三年担任副社长兼执行董事。 2005年离开高盛就任意大利中央银行行长。 另一位马里奥，意大利现任政府总理马里奥·蒙蒂也是高盛集团国际顾问团的成员。 另外，美国商品期货交易委员会现任主席garygensler、联邦储备银行纽约主席威廉·杜利等都有高盛背景。

然后，高盛开始深入世界主要中央银行。 高盛各国中央银行对货币政策的大胆预测，不容轻视。 “未来四年欧元区将经历漫长而艰苦的经济调整”高盛最近发表的研究报告预计，一年前今年欧元区经济将再次衰退。 理由是欧元区公共行业的紧缩和民间行业的杠杆对欧元区的贸易总诉求和经济活动施加了压力。

据高盛报道，欧元区周边经济已经进行了调整，结果，地区经济衰退引起了强烈的反对浪潮。 欧元区的金融改革取得了一些进展，但公共和民间行业的资产负债表没有得到充分修正。 这是因为预计今后将进一步深化这种调整。

高盛预测，经济调整的有利方面直到年后才出现。 高盛修改了欧元区核心国家年经济增长的预测，由于欧元区公共行业的紧缩和民间行业的杠杆作用，高盛预计年欧元区经济萎缩0.4%，比上一个预期值上升0.1%。

在华尔街工作多年的李国平说，高盛对中央银行雇佣的人对货币政策有很深的理解，各国中央银行至今也“重视”了来自高盛的人才。 但是“高盛毕业生”的身份成为阻碍其职业生涯的最大“硬伤”，这是从欧洲债务危机的导火索希腊债务危机开始的。

在希腊危机期间，有希腊血统的高盛高管安提戈内斯劳迪亚蒂斯为希腊政府设计了许多复杂的交易策略。 货币互换交易是为了非法掩盖债务，满足加入欧元区的标准，帮助希腊进入欧元区的入口。 幕后军师高盛至此获得了3亿美元的佣金。

据专家介绍，“希腊最终被很多复杂的金融衍生品折腾，高盛从一开始就看到了其中潜藏的风险”。 为了确保借给希腊的资金安全，高盛从德国银行购买了20年期的10亿欧元“违反信用( cds )”，以分散风险，将欧元区的前列德国与自己的坦克相连。 此后，欧元区相继爆发了主权债务危机。

于是，劳迪亚蒂丝成了欧洲的共同敌人。 但是很多人忽视了站在它背后的高盛副总裁德拉吉。 李德林对时代周报记者说:“当时高盛包装救助希腊，其实美国人的心情又多又杂，欧元倒闭，欧元变大，想关在笼子里。”

精心布置中国的生意

除了淘金债务在舵主要国家中央银行外，高盛于1994年开始精心布局在中国的生意。

李国平对时代周报记者说，高盛并不隐瞒他精通如何培养与中国各级政府的关系。 金砖四国”一词是高盛在2001年创作并强烈提出的，现在“金砖四国”已成为国际政治中的用语。

自1994年进入中国大陆以来，高盛在中国取得的成就与其他国际金融机构无法相比。

那么，高盛为什么能得到中国政府的信任呢？ 李国平告诉时代周报记者，高盛有一个有名的口号，叫“长期贪婪”。 这个口号本来是要求高盛的交易员不太关心短期的交易损失，但在高盛发扬，在中国业务的扩大、中国市场的占领等很多方面都有应用。

2003年，社长兼联席首席执行官约翰·桑顿突然辞去高盛职务，去清华大学担任世界指导艺术项目主任，亲自设计、组织、授课。 他试图用其开设的领导课程影响中国国有企业高管的思考。

但是，高盛合资企业高盛在中国的新华发展并不迅速。 年，高盛最长的中国高管之一、大中华区主席胡祖六( fred hu )卸任。 据同花顺ifind的统计，-年的3年间，68家证券公司率先发售了773家企业，分割了355亿9千万元的承销推荐费。 现在，108家证券公司中有77家家具拥有推荐资格“牌照”。 也就是说，9家证券公司的ipo推荐销在3年的收入中粒子没有获得收入——高盛豪华排行榜很有名。

“高盛在中国更重视长期的生意。 高盛高华即使现在业绩不太好，遵守车牌也很重要。 ”。 李德林告诉时代周报记者，大项目还没有失去，高盛高华的项目不能直接做给高盛。

以前传来的投行项目中建树很少，但高盛现在借道收购，正式进入中国期货市场。 11月末，新华证券正式宣布完成干坤期货收购，高盛通过合资企业获得中国期货经纪许可证市场，意味着外资投资加快了中国期货市场的布局。

去年中国期货交易领域的营业收入达到了135亿元。 中国三大大宗商品期货交易所的成交量已经跻身世界十五大行列，中国金融期货交易所沪深300股期货成交量以每年26%的速度增长。 证监会于今年5月发布了《关于变更期货企业注册资本或股权问题的规定》，意味着监管层开始重启外资进入的国内期货企业的大门。

在新华宣布收购之前，国内只有三家中外合资期货企业，分别是银河期货、中信国际期货和摩根大通期货。 为此，新华证券的章星CEO表示:“这次收购标志着新华继续扩大商业和产品线。 我们将继续投资中国的业务和资本市场。 ”。 “财新”引用了高华内部的人说，高华从来没有当地期货产品。 这次收购意味着新华真的要进入中国期货市场，将来中国期货产品会增加，具体时间表还不清楚。

年，在美国和欧洲因欺诈嫌疑被调查后，高盛在中国的业务也开始受到关注和质疑。 “投行只是为了自己的利益摇旗呐喊。 ”。 长江商学院的黄明教授指出，长期以来，我们的政府、公司和媒体一直把西方投票的一些人视为独立的专家顾问，我们许多投票顾客对投票过度信任。 通过这些事情，我们看到了投票在自己的利益和社会乃至顾客的利益发生冲突时，毫不犹豫地为自己的利益说话的行为。

“高盛不再仅仅是投票。 》出版了许多高盛着作的李德林多次强调，失去文化的高盛给史密斯带来了失去信仰的悲伤。 史密斯先生不是。 “我在《高盛阴谋》一书中，详细讲述了高盛文化形成的秘闻。 在当时的高盛之父悉尼·温伯格向ibm的创始人托马斯·沃森偷艺之前，高盛没有顾客利益至上的公司文化，只是高盛创始人的苦心”