“券商资管首例老鼠仓案件余波未平：前中金资管部投资经理“二进宫””

本篇文章1656字，读完约4分钟

中国审判文件网最近公布了原中金企业资产管理部投资经理杨丙卿事件的判决书。 杨丙卿利用职务容易得到的本公司股票交易情况等未公开消息向他人透露，明示或含蓄这些未公开消息进行股票交易，获得违法利益，情节特别严重，行为利用未公开新闻交易罪，有期徒刑3年，。

内幕交易催生私人冠军。

据中国审判文件网报道，杨丙卿，男，1982年10月11日出生于江苏省南京市，在汉族、研究生文化，担任过中国国际金融有限企业资产管理部投资经理。

火山(微信公众平台: huoshan5188 )从年9月到年6月，杨丙卿利用中金企业资产管理部投资经理，对中国工商银行株式会社养老金计划-中国建设银行等5家公司养老金资产管理账户股票投资的几个事项 中金企业养老金账户集团非法投资深天马a、广州浪奇( 000523，股票吧)、水晶光电( 002273，股票吧)等78股股票新闻，通过明示、含蓄的方法向张某1明确，让张某1利用新闻的特征，中金企业养老金 证监会认定上述养老金账户集团计划投资股票的消息是未公开消息。

火山君(微信公众平台: huoshan5188 )观察到，张某1和杨丙卿互相推荐股票的时间是张某1管理的私募产品发行的时候。 据公开新闻报道，年12月31日，紫石投资正式设立了第一批阳光私募产品“紫石一期”，规模为1.5亿元，张某1人担任管理者。

“紫石一期”在年上半年以43.48%的收益率排名结构化产品第一，也是当时基金全领域的收益冠军。 当年11月清盘时，绝对收益率下降到35.98%，但“紫石一期”依然在当年结构化产品业绩排行榜上占据首位。 当然，这些优良的投资收益率来自非公开新闻，所以张某1也于去年10月21日向公安机关自首。

用两种方法“推荐”股票

年上半年，杨丙卿认识了上海紫石投资有限企业(以下简称紫石企业)的法定代表人张某1。 “张某1答应让我成为他的紫石企业投资经理，年薪100万美元，管理股票产品。 后来，我反馈张某1离职不这么快，能成为他的兼职研究员吗？ 也就是说，在不离职的情况下，向张某1推荐股票，这样就可以得到额外的收入。 ”杨丙卿说:“推荐股票最初分为两种情况，一种是我把中金企业放在股票池里交易的股票推荐给张某1。 二张某1向我推荐了股票，我觉得很好。 之后，强烈建议在企业投研究会上把相关股票放入交易预定股池”。

这样，每次在某部门开会决定购买股票时，杨丙卿都会在股票交易的1、2天前或交易后的当天晚上打相关新闻电话，通过msn集团通知张某1，张某1说股票业绩、技术指标好，中金企业

另外，张某1也向杨丙卿推荐股票，杨丙卿在中金企业投研究会上力主将股票放入股池，并将情况告知张某1。 杨丙卿告诉张某1中金企业股票交易后，张某1购买上述杨丙卿推荐的股票，进行统一交易，获得非法收益。

年9月至年6月，杨丙卿用上述方法向张某1明示或含蓄推荐78只股票，张某1利用上述未公开新闻进行股票交易，非法利润共计约1978万元。 而且，张某1以投资报酬、年末分红等名义给予杨丙卿利润费共计201.005万元，另借给杨丙卿50万元。 对此，法院判决杨丙卿犯利用未公开新闻交易罪判处有期徒刑3年，缓刑5年，并处罚金300万元。

曾经犯过证券公司资管第一次“鼠仓”事件

其实，这次杨丙卿被判“二进宫”刑。 他去年3月因涉嫌利用未公开新闻交易被判处有期徒刑2年。

根据证券业协会的消息，杨丙卿于2008年4月29日加入中金企业，以前在广发基金工作。 2009年8月，杨丙卿开始在中金企业操作自己负责的第一个集合资产管理产品中金配置。 当时他27岁。 这是因为被认为是“年幼成功”。 但是，这个“年少成功”不用于正道，开始了“副业”。

2009年至年6月，杨丙卿担任中金企业资产管理部投资经理，管理了5家养老金资产管理账户的投资。 期间，他利用其职务容易掌握的中金企业养老金账户集团，投资深天马a、广州浪奇、万家乐( 000533，是股票吧)等92股股票新闻，以陈某名义开设个人证券账户进行实际控制，自行操作或他人